ファクタリングの８つのメリット＆３つのデメリットを徹底解説

最近、中小企業の資金調達方法として「ファクタリング」が注目されています。

売掛金を早期に現金化することのできるファクタリング。ローンなどの他の資金調達方法と比較して、どのようなメリットやデメリットがあるのでしょうか？

今回は、ファクタリングの利用を検討している方に向けて、メリットとデメリットを徹底的に調査・解説します。８つのメリットと、３つのデメリットを説明しました。ファクタリングのメリットデメリットをしっかりと理解した上で、有効な資金調達の方法としてご検討ください。

※今すぐファクタリング業者を検討したい方はコチラ
即日OK、個人事業主OKのファクタリングを11業者比較

1．ファクタリングとは？簡単にわかりやすく説明

ファクタリングとは、売掛金を「債権譲渡」することによって資金調達する方法です。

企業や病院、個人事業者などは取引先に対して未回収の売掛金をもっているものです。ただ、売掛金があっても通常であれば「支払時期」が来るまで実際にお金を払ってもらうことはできません。売掛金の支払時期がかなり先になっている場合、支払いを待っていると資金調達に間に合わないケースもあります。

そのようなとき、売掛債権自体を第三者（通常はファクタリング業者）に売却して、即時に売却代金を取得できるのがファクタリングです。将来取引先から売掛金の支払いがあったとき、そのお金はファクタリング業者に支払います。

このようにファクタリングを利用すると「売掛金」という「将来お金を得られる権利」を「現在の実際のお金」に変えることが可能となります。

ファクタリングには、取引先まで巻き込んで手続きをする「3社間ファクタリング」や、ファクタリング業者と利用企業のみで手続きする「2社間ファクタリング」などいろいろな種類があり、状況に応じて適切な方法を選択できます。

2．ファクタリングのメリット

ファクタリングには、以下のようなメリットがあります。

• 売掛金を早期に現金化して運転資金に回せる
• 返済が不要
• 取引先の倒産リスクに備えられる
• 取引先にも知られない
• 信用情報に影響しない
• 担保が不要
• ローンを利用できなくてもファクタリングなら利用できるケースがある
• 銀行融資につながるケースもある

順番にみていきましょう。

ファクタリングのメリット①売掛金を早期に現金化して運転資金に回せる

ファクタリングを利用すると、売掛金をすぐに現金化できます。最短の場合、即日で申し込んだ口座へ、入金を得ることも可能です。銀行ローンの場合には試算表の提出、決算書の提出、金融機関担当者との面談など工程も複数ありますし、厳しい審査があり、入金（融資実行）までに数週間かかるケースもあるので、スピーディに現金を確保できるなファクタリングのメリットは大きいです。

キャッシュフローが悪化して企業運営が苦しくなっているときでも売掛金のファクタリング利用により、運転資金を獲得して企業の運営／財務状況を建て直すことが可能です。

ファクタリングのメリット②返済が不要

ファクタリングは「融資」ではありません。借り入れをするわけではないので「返済」は不要ですし「利息」もつきません。1回の債権譲渡の取引により、やり取りが終了します。

銀行や公庫から融資を受けると数年にわたって返済が発生し、利息の支払いまで必要になって企業経営を圧迫されることが多々ありますが、ファクタリングの場合にはそのような心配は不要です。

後々に響かないのはファクタリングのメリットと言えるでしょう。

ファクタリングのメリット③取引先の倒産リスクに備えられる

売掛金を自社で管理している場合、売り掛け先が倒産するリスクがあります。

つまり、売掛金の回収前に取引先に倒産されたら支払いを受けられなくなり、売掛金は「無価値＝回収不能」になってしまいます。資金繰りにおいて、その売掛金に頼ろうとしていたのであれば、取引先の倒産によって自社まで財務状況が悪化してしまい、連鎖倒産してしまうおそれもあります。

ファクタリングには、利用企業に取引先倒産のリスクを課されるタイプ（求償あり）と課されないタイプ（求償なし）があります。倒産リスクを課されないタイプのファクタリングを利用すれば、債権譲渡後に売り掛け先が倒産しても、利用企業が代わりに支払いをする必要はありません。

ノーリスク（一部手数料は必要ですが）で売掛金を早期に回収できるのは、ビジネスにおいて非常に強みになります。

関連：【知らないと返済義務発生】ノンリコースファクタリングとは？特徴と注意点をわかりやすく解説

ファクタリングのメリット④取引先にも知られない

自社が資金繰りに窮していることは取引先に知られたくないものですが、ファクタリングには取引先に知られない方法があります。

ファクタリングには、『3社間ファクタリング』と『2社間ファクタリング』の2種類があります。

3社間ファクタリングの場合には、債権譲渡通知を行って取引先まで巻き込んで手続きをするため取引先に知られます。これに対し、2社間ファクタリングの場合には利用企業とファクタリング業者の間だけで取引をするので取引先に何も知られることはありません。

信用を保ったまま資金調達（現預金確保）できるのもメリットと言えるでしょう。

ファクタリングのメリット⑤ファクタリングは信用情報に影響しない

銀行などのローンを利用すると「信用情報」に登録されてしまいます。借入件数や額が大きくなると信用が低下したり、別のローンを利用するときの審査にも影響したりします。

これに対し、ファクタリングはローンではないので、利用しても信用情報には影響しません。ファクタリングで一気に多額の現金を入手した直後に銀行ローンを利用することも可能なので、企業の資金調達の選択肢が広がります。

ファクタリングのメリット⑥ファクタリングは担保が不要

銀行融資などの方法で資金調達しようとすると、保証人や土地建物などの担保を要求されることが多いです。代表者が連帯保証人になることもありリスクが高くなりますし、そもそも適切な担保を用意できないと融資を断られる場合があります。

ファクタリングは借入ではないので、担保は一切不要です。売掛金さえあれば、他に全く資産のない事業者や企業でもまとまった資金調達をできます。

ファクタリングのメリット⑦ローンを利用できなくてもファクタリングなら利用できるケースがある

銀行融資には「審査」があります。金融機関の審査はかなり厳しく、これまでの事業運営状況や事業計画書などを見て、将来性のある企業と判断してもらえなかったら融資を受けることができません。このような審査は銀行によって審査基準もバラバラですが、経営状態が悪い場合は銀行から融資を引き出すのは難しい場合がほとんどです。

ファクタリングの場合も審査はありますが、金融機関のものとは違い、相当緩やかです。銀行ローンの審査に落ちる企業でもファクタリングを利用できるケースは多いので、是非とも試してみてください。

ファクタリングのメリット⑧銀行融資につながるケースもある

ファクタリングを利用してまとめて売掛金を回収すると、バランスシートの「売掛債権」の項目がなくなってスッキリしますし、キャッシュフロー（現預金額）も改善されて、銀行による評価が上がります。すると、結果的に銀行ローンの審査にも通りやすくなり、企業運営がますます加速される場合もあります。決算を繰り延べてしまう売掛金などはファクタリングで現預金に変えておき、キャッシュポイントを高めておく方法は決算書の見た目を良くするテクニックとして使える場合もあるのではないでしょうか。

3．ファクタリングのデメリット

一方ファクタリングには、以下のようなデメリットもあります。

ファクタリングのデメリット①手数料がかかる

ファクタリングを利用すると、ファクタリング業者に手数料を支払う必要があります。

手数料の金額は、ファクタリングの種類や利用する業者によってかなり幅があり、2％～20％くらいまでさまざまです。一般的に2社間ファクタリングは取引先に知られない、などのメリットはありますが、その分3社間ファクタリングよりも手数料は高額です。

ファクタリングを利用するときには、しっかりとファクタリング業者の特性を見極めてなるべく手数料の低いものを選ぶべきです。そうすることで現預金の確保額を最大化できます。

ファクタリングのデメリット②債権譲渡通知や登記が必要なケースもある

ファクタリングの中でも3社間ファクタリングを利用する場合には、売り掛け先への債権譲渡通知が必要です。債権譲渡通知は、利用企業が売り掛け先に内容証明郵便を使って行います。

一方2社間ファクタリングの場合には「債権譲渡の登記」を要求されるケースがあります。その場合、登記費用がかかりますし、登記情報が公示されるので金融機関や取引先などに知られる可能性もあります。

このように債権譲渡通知や登記が必要になると、ファクタリングにはデメリットが発生します。

ファクタリングのデメリット③売掛金がないと利用できない

ファクタリングは、売掛金を早期に現金化する方法なので「売掛金のある企業や事業者しか利用できない」点がデメリットと言えます。

常々現金によって決済を行っており売掛債権がない企業は、ローンなどの他の資金調達方法を検討するしかありません。

【元弁護士監修】ファクタリング契約書で注意すべきポイントはコレ！

手形割引とファクタリングの違い。特徴を含め解説

まとめ

ファクタリングは上手に利用すると、企業の資金繰りの健全化、キャッシュフローの改善による業務効率化、リスク管理に大変役立ちます。金融機関の融資調達が難しい場合は特に効果を発揮します。

手数料等のデメリットも理解した上で、自社に合ったファクタリングサービスを上手に利用してみてください。

資金調達にお困りの読者様に合わせて読んでいただきたい記事

ファクタリング即日OKで個人事業主にもおすすめサービス17選！審査や入金の早い業者の選び方【2024年最新】

【ファクタリング】東京おすすめ業者12社を徹底比較&格付け【2021年最新版】

【2024年版】ファクタリング大阪おすすめ業者11比較格付

安心優良キャッシング会社１０選！派遣、主婦、アルバイトも融資可能

※記事の掲載内容は執筆当時のものです。